2026年 EC企業向けスイス低税率カントン：ツーク・シュヴィーツ・ニトヴァルデン徹底比較と最適化ガイド

2026年 スイス・カントン税制の全体像

スイスほど税制の差異が鋭いヨーロッパの国はありません。以下のカードは本ガイドで扱う5カントンを要約しています——各詳細セクションを読む間、手元に置いておいてください。

1. スイス・カントン税制の概観 —— 連邦8.5%＋カントン層

連邦法人所得税 —— DBG第68条

すべてのスイス法人——AG、GmbH、協同組合、外国支店——は、連邦直接法人所得税（direkte Bundessteuer）を税引後利益に対し一律 8.5% で納めます。これは連邦直接税法（Bundesgesetz über die direkte Bundessteuer、DBG、SR 642.11）第68条に基づきます。この税は自らの課税標準から控除可能であるため、税引前利益で連邦税率を表すと（国際慣行）、実効連邦税率は約7.83% になります。この連邦層はスイス全土で一律であり、カントン選択では最適化できません。

カントン層と市町村層 —— StHGによる調和

連邦8.5%（グロス）に加えて、26のカントンはそれぞれカントン税法（Steuergesetz）に基づき法人所得税を課し、これは連邦の 直接税調和法（Bundesgesetz über die Harmonisierung der direkten Steuern、StHG、SR 642.14） によって調和されています。市町村はさらにカントンの課税標準に乗数（Steuerfuss）を適用します。合算されたカントン＋市町村層は、ツーク市の約4% から ジュネーブの約13% まで幅があり、スイスの税務プランニングを規定する広い実効税率帯を生み出します。

2026年 合算実効税率テーブル

なぜカントン層が最適化を左右するのか

連邦8.5%は固定であるため、実効税率の節減は1ポイントごとにカントン層から生まれます。実効約19%を納めるチューリッヒのAGと、11.85%を納めるツークのAGは、同一の連邦法に服します——7ポイントの差はまるごとカントンと市町村に起因します。年間税引前利益100万CHFのEC事業では、他の運営条件が同一であっても、これは 年間7万CHF超の節税 になります。

2. ツーク —— 11.85%の最低合算税率

ツークの概要

ツーク州（Kanton Zug）——人口約13万人、州都は ツーク、ツーク湖畔に位置——は、ほぼあらゆる指標で法人所得税に最も有利なスイスのカントンです。合算実効CIT税率は約 11.85% で、連邦8.5%（グロス）にツーク市の約4%のカントン・市町村層を加えたものです。これによりツークは、一般法人所得において OECD内で最も低い税率の管轄区 となり、アイルランドの標題12.5%を明確に下回り、シンガポールの17%の法定税率を大きく下回ります。

ツークの優位性は宣伝的ではなく構造的です。同州の ツーク税法（Zuger Steuergesetz）（最新は2024年統合）は、低いカントン基本税率に適度な市町村Steuerfussを組み合わせています。決定的に重要なのは、同州が数十年にわたる 親ビジネスの行政 の歴史を持つことです——ツーク税務当局は非常に親しみやすく、数か月ではなく数週間でルーリングを発行し、通例として英語での往復書簡を用います。

実体のストーリー

ツークは、2020年のTRAF改革以降、「ペーパーカンパニー」的な管轄区ではなく、これまでもそうではありませんでした。同州は国際税務政策の「形式より実体」の方向性を明確に受け入れています。11.85%の税率を享受したいツークのGmbHまたはAGは、真の経済的実体 を示さなければなりません：物理的なオフィス（単なる住所地私書箱ではない）、少なくとも1名のスイス居住取締役、本地スタッフの給与およびAHV登録、スイスで議事録が取られる取締役会、そしてスイスで保管される帳簿（通常はツークのTreuhand会社による）です。

税率を超えたツークの魅力

• クリプトバレー——1,400社超のブロックチェーン・Web3企業が同州に本拠を構える（下記第10節参照）
• チューリッヒ空港アクセス——ツークからチューリッヒ空港まで車で35分、SBB列車で45分
• 英語に堪能な専門サービス——主要な四大会計事務所がすべてツークにオフィスを持つ。英／独バイリンガルの法務市場
• 創業者密度——Baarerstrasse や Alpenstrasse 沿いのコワーキングスペースは、事実上のスイス創業者ハブとなっている
• 生活の質——低犯罪率、アルプスの環境、世界水準のインターナショナルスクール

2026年 ツーク・カントン税の内訳

3. シュヴィーツ —— 11.94%とプフェフィコンの磁石

シュヴィーツの概要

シュヴィーツ州（Kanton Schwyz）はツークの数キロ東、ルツェルン湖・チューリッヒ湖・ラウエルツ湖に面しています。2026年の合算実効CIT税率は約 11.94%——ツークよりわずか0.09ポイント高いだけで、ほとんどのプランニングシナリオでは両者は実質的に見分けがつきません。シュヴィーツの切り札は最大の市町村 プフェフィコン（Pfäffikon SZ） で、ヘッジファンド、ファミリーオフィス、そして増え続けるデジタルファーストの商業グループの磁石となっています。

プフェフィコン SZ —— スイスの資産運用集積

プフェフィコン SZ はチューリッヒの金融街からS-Bahnで30分ですが、シュヴィーツ州の低税率管轄区内にあります。同市町村は 200社超の金融サービス企業——Man Group、Lakestar、Marex、Boson Energy、Bloomberg、Highland Europe——に加え、増加中の暗号関連およびEC持株会社を擁します。多国籍グループを運営するEC創業者にとって、プフェフィコンはチューリッヒ級の人材をシュヴィーツ級の税率で提供します。

2026年 シュヴィーツ・カントン税の内訳

ツークではなくシュヴィーツを選ぶ理由

• 金融サービスの厚み——プフェフィコンのヘッジファンド・ファミリーオフィス集積が、洗練された投資家資本と銀行インフラへのアクセスを提供する
• やや低い賃料——プフェフィコン SZ のオフィス賃料はツークのBaarerstrasseより約15〜20%低い
• チューリッヒ通勤——プフェフィコンからチューリッヒ中央駅までS-Bahnで30分は、ツークの25分のSBBをわずかに上回る程度
• より「目立たない」最適化の足跡——評判上の見え方を気にするグループにとって、シュヴィーツはツーク単独の構成より攻めすぎに映らない

4. ニトヴァルデン —— 11.97%とエンジニアリング実体の道

ニトヴァルデンの概要

ニトヴァルデン州（Kanton Nidwalden）はフィアヴァルトシュテッター湖（ルツェルン湖）の南岸に位置し、州都 シュタンス（Stans） はシュタンサーホルンの麓にあります。2026年の合算実効CITは約 11.97%——ツークやシュヴィーツと運用上は同等です。ニトヴァルデンを差別化するのはその 工業的伝統 です：ピラタス・エアクラフト（1939年シュタンス創業）、Schindlerのエンジニアリング、そして深い機械工学の基盤。物理的製品、フルフィルメント、ロボティクスの要素を持つEC事業にとって、ニトヴァルデンは特に説得力のある実体のストーリーを提供します。

EC創業者がニトヴァルデンを選ぶ理由

ニトヴァルデンのカントン行政は、シュタンスシュタット（Stansstad）の 中央スイス・イノベーションパーク（Innovationspark Zentralschweiz） や明確なスタートアップ向け税務ルーリングを通じて、革新的企業を積極的に誘致してきました。同州の工業構成は、地元人材——機械エンジニア、ロボティクス技術者、物流オペレーター——がチューリッヒより著しく安価である一方、税率はツークと0.12ポイント以内であることを意味します。複数のスイスのDTCおよび倉庫ロボティクスのスタートアップが、まさにこの組み合わせのためシュタンスへ移転しました。

2026年 ニトヴァルデン・カントン税の内訳

5. ルツェルン —— 11.97%と中央スイスの人材首都

ルツェルンの概要

ルツェルン州（Kanton Luzern）は中央スイスの低税率カントンの中で人口が最も多く（約42万人）、この地域の文化首都です。2026年の合算実効CIT税率は約 11.97%——ニトヴァルデンと並び、ツークと0.12ポイント以内です。ルツェルンは2010年代にツークと競うため法人税法を大胆に改革し、それは奏功しました：同州は数十のファミリーオフィス、EC持株、テックサービスのグループを誘致しました。

ルツェルンが人材で勝る理由

ルツェルンには ルツェルン応用科学大学（HSLU）——在籍者数でスイス最大の応用科学大学で、コンピュータサイエンス、工学、ビジネス、デザインの各学部が強い——があります。同市はまた、チューリッヒ以外で最大級のドイツ語圏 文化サービス人材 を擁します（KKLルツェルン、ルツェルン・フェスティバル、交通博物館）。マーケティング、デザイン、エンジニアリングの人材を大規模に採用するEC事業にとって、ルツェルンはツークより手の届きやすい労働市場を提供しつつ、税務上の優位性の99%を保持します。

2026年 ルツェルン・カントン税の内訳

6. ジュネーブ —— 14%の合算税率と国際条約のリーチ

なぜ2ポイント多く払うのか？

ジュネーブ州（Kanton Genève）は、地理的にも——おそらく文化的にも——スイスの対極に位置します：フランス語圏で国際志向、国連、世界貿易機関、世界保健機関、世界知的所有権機関、赤十字国際委員会、そしてCERNの欧州本部の所在地です。2026年の合算実効CIT税率は約 14% で、中央スイス集積より約2ポイント高いです。そのプレミアムが、他のどのカントンにも真似できない能力へのアクセスを買います。

ジュネーブの視点から見るスイスの条約網

スイスは 100件超の二国間二重課税防止条約 を維持しており、世界で最も密度の高い条約網の一つです。決定的に重要なのは、これらの条約が適格な持分について源泉税を通常 配当0〜5%、利子・使用料0% に抑える点です——スイスの法定35%源泉税からの大幅な軽減です。条約網は国レベルで運用されるため、どのスイスのカントンもこれを享受できます。ジュネーブが独自に提供するのは 実務家エコシステム です——国際税務弁護士、条約請求スペシャリスト、移転価格エコノミストが、国連・WTOのコミュニティを中心に集積しています。クロスボーダーの加盟店送金、使用料フロー、複数管轄のIP保有を持つEC事業にとって、ジュネーブの層の厚さは決定的です。

2026年 ジュネーブ・カントン税の内訳

正味現在価値でジュネーブがツークを上回るとき

• クロスボーダーのIPライセンス——ジュネーブの条約請求への精通は、使用料フローの年間5〜10%を節約でき、2%の税率プレミアムを容易に上回る
• EUに接するEC——ジュネーブはフランスと国境を接し、アヌマス（Annemasse）やペイ・ド・ジェクス（Pays de Gex）がハイブリッドな人材市場を提供する
• 多言語のカスタマーサクセスチーム——ジュネーブはスイス最大の仏／英バイリンガル人材プールを擁する
• 国連近接の規制対象商業——人道系EC、フェアトレード、ESG連動SKUは、見え方と資格を備えたサプライチェーンから恩恵を受ける

7. 特別税制 —— 旧特典からOECD準拠のツールキットへ

2020年に消えたもの —— 持株・住所地・混合会社

数十年にわたり、スイスのカントン「特典」——持株会社（Holdinggesellschaft）、住所地会社（Domizilgesellschaft）、混合会社（gemischte Gesellschaft） の各制度——は、多くの場合、外国源泉所得をカントンの課税標準から除外することで、適格な事業体に7〜9%という低いカントン実効税率を与えていました。これらはIPやグループ金融の持株に特に有効な洗練されたツールでしたが、OECDのBEPSプログラムはこれらを有害な優遇制度に分類しました。2019年5月19日にスイス国民が承認し、2020年1月1日 から施行された 税制改革とAHV財源確保（TRAF/STAF） 法案は、この3制度をまるごと廃止しました。

それらを置き換えたもの —— 新しいツールキット

TRAFは特典をOECD準拠のツール一式に置き換えました：

• パテントボックス（StHG第24a〜24b条）——適格IP所得に対し最大90%のカントン軽減
• R&D超過控除（StHG第25a条）——適格R&D人件費の最大150%控除
• みなし利子控除（NID）——チューリッヒでのみ利用可能。「平均を上回る」自己資本にみなしリターンを控除
• 特典喪失時のステップアップ——旧特典的地位を失う企業向けの経過措置
• 法定税率の引き下げ——ほとんどのカントンが標題税率を引き下げて補填（ツーク、ヴォー、ジュネーブ、バーゼル・シュタットが先行）
• カントン70%上限——全ツールからの合算軽減は課税利益の70%を超えられない

OECD第2の柱 —— グローバル・ミニマム課税

2024年1月1日 からスイスは、対象グループの実効税率を15%まで引き上げる 適格国内ミニマム・トップアップ税（QDMTT） を導入し、2025年1月1日 からは 所得合算ルール（IIR） を導入しました。いずれも 連結年間売上高が7億5,000万ユーロを超える 多国籍グループにのみ適用されます。その閾値を下回るグループ——本質的にはすべてのEC中小企業、多くのシリーズA〜C企業を含む——にとって、ツークの11.85%税率は完全に有効なままです。

8. 実体要件 —— 2026年の「実業」基準

ペーパーカンパニー時代の終焉

EC創業者にとって過去10年で最も重要な変化は、OECD、EU、スイス連邦の期待が 真の経済的実体 へと収斂したことです。2020年のTRAF改革は、実体のハードルが上がるという明確なカントンからの通知と一体で行われました。2026年までに、すべてのスイスのカントン——ツークを含む——は、税務ルーリングを発行する前、そして連邦審査でそれを防御する前に、証明可能な実体を求めています。

実体の6つの柱

1. 物理的オフィス——賃借した施設（住所地私書箱ではない）で、スタッフ数に見合ったもの。専用デスクと看板があれば「シェアオフィス」の形態も許容される
2. スイス居住取締役——単独署名権（Einzelunterschrift）を持つスイス居住の取締役会メンバーが少なくとも1名、または連帯署名権（Kollektivunterschrift zu zweien）を持つ者が2名
3. 本地の給与——カントンの給与台帳にAHV登録済みの従業員が少なくとも1名。取締役のみの構成はますます問われる
4. スイスでの取締役会——議事録を取り、場所を記録する。リモートのみの取締役会は実体上の警告サイン
5. スイスでの帳簿・記録——会計は国内で維持され、通常はスイスのTreuhandまたはBuchhaltung会社による
6. スイスでの意思決定——戦略・財務・運営の意思決定が可視的にスイスから発せられる（取締役会決議、委任状、契約署名）

ルーリングのプロセス

洗練されたスイス企業は通常、初年度にカントン税務当局へ 税務ルーリング申請（Steuervorabklärung） を提出します。ルーリングは、事実が変わらない限り、定められた期間（多くは5年）その構造の税務上の取扱いを確定します。ツーク、シュヴィーツ、ニトヴァルデンは4〜8週間でルーリングを発行することで知られます。ジュネーブはより遅いものの、国際的な事実関係にはより精通しています。

監査人とESTVが見るもの

• 人員対利益比——従業員1名で500万CHFの利益を稼ぐ企業は連邦レベルの精査を招く
• 機能分析——スイスにいる人員は、利益配分を正当化する機能を実際に果たしているか？
• 移転価格——グループ内価格は独立企業間原則に基づき、同時文書化を伴う必要がある
• 受益所有権——開示された最終受益者（UBO）は銀行および商業登記（Handelsregister）の記録と一致しなければならない

9. カントンのインセンティブ —— R&D、イノベーション、業種別軽減

R&D超過控除

StHG第25a条は、各カントンが適格R&D人件費に対し最大 50% の追加控除を認めることを許します。この控除を採用したほとんどのカントンは満額の50%で適用しており——チューリッヒ、ベルン、ヴォー、ジュネーブ、ツークがそこに含まれます。「適格R&D」には賃金、社会保障拠出金、関連間接費への35%の上乗せが含まれます。社内エンジニアリング——レコメンドエンジン、不正検知ML、カスタムチェックアウト、サプライチェーン最適化——を持つEC事業では、超過控除は税率から実効で数ポイントを削り得ます。

パテントボックス

StHG第24a〜24b条は、適格特許所得に対し最大 90%のカントン免除 を許します。「適格」とは、特許または同等の権利（実用新案、植物品種証明）からの所得を意味し、適格R&D支出に比例します（OECDの修正ネクサス・アプローチ）。特許化された物流技術、パッケージング関連IP、特許登録した独自プラットフォームソフトウェアを持つEC事業では、パテントボックスは適格所得の実効税率を一桁台へ押し下げ得ます。

カントン上限

パテントボックス、R&D超過控除、そして（チューリッヒの）みなし利子控除からの合算軽減は、カントンレベルで 課税利益の70% を上限とします。連邦8.5%層は影響を受けません。したがって、理想的に最適化されたR&D集約企業でも、これらのツールだけで合算実効税率を約8%未満に下げることはできません。

イノベーションパークとカントンの共同投資

• スイス・イノベーションパーク・チューリッヒ（Switzerland Innovation Park Zürich）——デューベンドルフ（Dübendorf）、EPFL/ETHとの連携。EC隣接のテックスタートアップを数十社擁する
• 中央スイス・イノベーションパーク（Innovationspark Zentralschweiz）——シュタンスシュタット（ニトヴァルデン）、エンジニアリング・物流に注力
• ツーク・クリプトバレー——Web3・デジタル資産クラスター（第10節で扱う）
• カントンのスタートアップ税務ルーリング——ツーク、シュヴィーツ、ニトヴァルデン、ルツェルンはいずれも創業者に優しい「初期年度」ルーリングを発行し、最初の3〜5年の税率を平準化する

知っておく価値のある業種別軽減

• VAT登録——スイスVAT（MWST）は2024年から一律 8.1%の標準税率 で、ヨーロッパ最低。食品／書籍／医薬品には2.6%、宿泊には3.8%の軽減
• 連邦源泉税（Verrechnungssteuer）——法定35%だが、標準の還付手続きを通じてほとんどの条約により0〜5%まで軽減可能
• 関税免除——スイスはEU関税同盟の外だが二国間協定を持つ。65CHF未満のEC輸入はVAT非課税のデミニミス（de minimis）
• 印紙税（Stempelabgaben）——100万CHF超の株式発行に1%、廃止案は係属中

10. ECとツーク・クリプトバレー —— Web3ネイティブなスタック

数字で見るクリプトバレー

「クリプトバレー」は、イーサリアム財団がツークを本拠に選んだ2014年以降、同州に定着した 1,400社超のブロックチェーン・Web3・デジタル資産企業 のツーク中心のエコシステムの通称です。非営利の業界団体であるクリプトバレー・アソシエーションは、イーサリアム財団、Cardano、Polkadot Web3財団、Cosmos Interchain財団、Bitcoin Suisse、Sygnum、SEBA Bank（現AMINA）、Tezos財団、Solana財団、dYdX財団 をアンカーメンバーに数えます。クリプトバレー企業の合算評価額は、過去10年で幾度も 600億ドル を超えてきました。

クリプトバレーがECにとって重要な理由

あなたはトークンを発行しないかもしれません。クリプトバレーが一般のECにとって関連するのは、このエコシステムが生み出した 商業隣接インフラ ゆえです。2026年までに、ツークに拠点を置くEC企業は次のものにネイティブにアクセスできます：

• FINMAに配慮したステーブルコイン・レール——スイスの銀行監督下で発行されるCHFペッグのステーブルコイン（SygnumのDCHF、Bitcoin Suisseのパートナーシップ）
• オンチェーン加盟店送金——非銀行ウォレットへの秒未満のクロスボーダー決済。マーケットプレイスの出品者送金やクリエイターエコノミーの分配に有用
• トークン化ロイヤルティプログラム——二次市場流動性を持つポイント・アズ・トークン。ラグジュアリーやDTCファッションに特に関連
• 監査品質のチェーン分析——ツークを拠点に、または同地から運営するChainalysis相当の事業者が、暗号決済を受け入れる加盟店向けにAML/KYCのチェーン監視を提供
• 専門の法務市場——Web3の商事契約に深いチームを持つスイスの法律事務所（MME、Bär & Karrer、Schellenberg Wittmer、Lenz & Staehelin）
• カストディ・保管——AMINA、Sygnum、Hex Trust SwitzerlandによるFINMA認可のデジタル資産カストディ

FINMAとDLT法

スイスの規制当局 FINMA（スイス金融市場監督機構）は2018年以降、トークンに関する漸進的なガイダンスを発し、決済トークン、ユーティリティトークン、資産トークンを区別してきました。DLT法（分散型台帳技術法） は2021年8月1日に施行され、台帳ベース証券（Registerwertrechte）のスイス法枠組みとDLT取引施設のライセンス区分を創設しました。ロイヤルティをトークン化する、NFT連動の製品認証を構築する、または端数所有モデルを運営するEC企業にとって、DLT法は他のどの欧州管轄区にも真似できない、検証済みの法的基盤を提供します。

2026年 実務的なWeb3隣接ECスタック

Web3の野心を持つツークのEC企業向けの実務的な2026年スタック：並行決済レールとしての Stripe＋Sygnum DCHF（法定通貨＋ステーブルコインのチェックアウト）、財務上の暗号残高に対する FINMA認可のカストディ、すべての入金ウォレットで走る チェーン分析、二重レールの台帳を単一のGoBD品質の会計システムへ照合する Zunapro、そしてグループの成長に伴う四半期ごとの第2の柱ETRモニタリング。その結果は、法定通貨でもステーブルコインでも追加の法的負担なく決済できる、完全に規制準拠で監査対応可能なEC運営です。

2026年 カントン比較表 —— 特集5カントン全覧

スイスのカントンを選ぶうえで最も有用な単一の資料は、並列ビューです。以下の表は2026年の合算実効税率と各カントンの際立った特徴を要約しています。

カントン	連邦CIT	カントン＋市町村	合算実効	際立った強み
ツーク	~7.83%	~4.02%	~11.85%	ヨーロッパ最低の税率 · クリプトバレー · 英語に堪能な行政
シュヴィーツ	~7.83%	~4.11%	~11.94%	プフェフィコン SZ の金融サービス集積 · チューリッヒまで30分
ニトヴァルデン	~7.83%	~4.14%	~11.97%	工業的実体に優しい · 中央スイス・イノベーションパーク
ルツェルン	~7.83%	~4.14%	~11.97%	最良の人材対税率比 · HSLU卒業生 · 文化的な魅力
ジュネーブ	~7.83%	~6.17%	~14.00%	100件超のDTT条約実務 · 国連/WTOエコシステム · 仏／英の多言語

表の読み方：ツーク、シュヴィーツ、ニトヴァルデン、ルツェルンは税率では実質的に見分けがつきません——これらの選択は、0.1ポイントの差ではなく、人材、ライフスタイル、業種適合、実体の見え方です。ジュネーブは2ポイントの税率プレミアムと引き換えに、比類ない国際条約の厚みを得ます——IPライセンス、クロスボーダー加盟店送金、多言語カスタマーサクセスには価値があります。

2026年 スイス税務法枠組み —— 数字を規定するもの

連邦法人所得税法 —— DBG

連邦直接法人所得税は 連邦直接税法（Bundesgesetz über die direkte Bundessteuer、DBG、SR 642.11） によって規律され、同法は第2の柱の改正を統合するため2026年初頭に最新の統合が行われました。第68条が税引後利益への一律8.5%税率を定め、第56〜79条が法人課税標準、控除、グループ課税、繰越欠損金（7年）の各ルールを定義します。DBGはベルンの 連邦税務当局（ESTV） が運用します。

カントン税調和法 —— StHG

直接税調和法（Bundesgesetz über die Harmonisierung der direkten Steuern、StHG、SR 642.14） は、カントン税法に共通の枠組み——定義、課税標準、控除——を課す一方、税率とSteuerfuss乗数はカントンに委ねます。2020年のTRAF改革は、パテントボックスとR&D超過控除を定義する第24a〜25a条を挿入しました。OECD第2の柱の実施立法は、2024年に連邦政令を通じてStHG枠組みに入りました。

カントン税法 —— Steuergesetze

• ツーク税法（Zuger Steuergesetz）——最新は2024年統合。市町村ごとのカントン基本税率とSteuerfuss乗数
• シュヴィーツ税法（Schwyzer Steuergesetz）——プフェフィコン SZ は低い市町村Steuerfussの恩恵を受ける
• ニトヴァルデン税法（Nidwaldner Steuergesetz）——明確なスタートアップ・イノベーション向けルーリングのテンプレート
• ルツェルン税法（Luzerner Steuergesetz）——2010年代にツークへ収斂すべく改革。パテントボックスは90%で採用
• 法人課税法（Loi sur l'imposition des personnes morales、ジュネーブ）——フランス語の法人税法。市町村レベルの付加税（centimes additionnels）

VAT法 —— MWSTG

スイスVAT（Mehrwertsteuer / MWST）は 付加価値税法（Mehrwertsteuergesetz、MWSTG、SR 641.20） によって規律されます。標準税率は2024年1月1日から 8.1%（AHV-21改革により7.7%から引き上げ）。軽減税率は食品・書籍・医薬品に 2.6%、宿泊に3.8%。VAT登録は課税売上高10万CHF超で義務化されます。

源泉税と印紙税 —— VStGとStG

• 源泉税法（Verrechnungssteuergesetz、VStG、SR 642.21）——配当とほとんどの利子に35%の連邦源泉税。DTTにより標準の還付を通じて0〜15%まで軽減可能
• 印紙税法（Stempelabgabengesetz、StG、SR 641.10）——100万CHF超の株式に1%の発行印紙税。認可ディーラーを通じた証券取引に移転印紙税

OECD第2の柱 —— ミニマム課税法

スイスは、連邦政令とそれに続く ミニマム課税法（Mindestbesteuerungsgesetz） を通じてOECD第2の柱のグローバル・ミニマム課税を導入しました。適格国内ミニマム・トップアップ税（QDMTT）は2024年1月1日から、所得合算ルール（IIR）は2025年1月1日から施行されています。軽課税所得ルール（UTPR）は2026年に見込まれています。いずれも連結売上高7億5,000万ユーロ超の多国籍グループにのみ適用されます。

スイス法人の設立方法 —— 2026年ステップ・バイ・ステップ

1. カントンを選ぶ（意思決定ツリー）

• 最低税率＋Web3／クリプトバレー → ツーク
• ヘッジファンド／ファミリーオフィス近接 → シュヴィーツ（プフェフィコン SZ）
• 工業／物流／エンジニアリングの実体 → ニトヴァルデン（シュタンス）
• 人材ボリューム＋中央スイス → ルツェルン
• 国際条約の厚み＋EU国境 → ジュネーブ
• チューリッヒ人材の最大化＋プレミアムな都市実体 → チューリッヒ（税率は高め約19%）

2026年に典型的な勝ちパターンは、一つのスイスグループ内での ツークの事業会社＋専門機能のためのジュネーブまたはチューリッヒ です。

2. 法形態を選ぶ —— AG対GmbH

• GmbH（有限責任会社）——最低資本金2万CHF、全額払込。持分は社員名とともに公開登記される。小規模な創業者主導チームに最適
• AG（株式会社）——最低資本金10万CHF、少なくとも20%または5万CHFの払込。無記名株式は事実上記名株式に置き換えられた。資金調達とイグジットの柔軟性に最適
• 外国支店（Zweigniederlassung）——外国親会社の延長。支店利益にスイスCITが課される。設立は軽いがイグジットの見え方は劣る

3. 実体構築（必須）

どのカントンと形態を選ぶにせよ、実体は交渉の余地がありません。構築には次が含まれます：

• 物理的オフィス を賃借する——ツーク市の20平方メートルのサービスオフィスでも、スターターとしては十分
• 少なくとも1名の スイス居住取締役 を任命する——移転するなら自分自身、またはTreuhand会社を通じたスイス居住のノミニー
• 資本払込を受けるため スイスの銀行口座 を PostFinance、ZKB、UBS、またはカントン銀行で開設する
• スタッフ向けに AHV（社会保障） および任意のカントン給与税のポジションを登録する

4. 公証、商業登記、ESTV登録

法形態のステップは明確に定義されています：

• 選んだカントンでスイスの公証人（Notar）により 定款を公証する——1日
• スイスの銀行からの 資本確認——5〜10営業日
• 商業登記所（Handelsregister）（カントン商業登記機関）へ登記する——5〜10営業日
• 連邦CITとVATのため ESTVへ登録する——並行、5〜10営業日
• カントンCITのため カントン税務当局へ登録する——並行

5. Zunapro経由で接続（スイスモジュール設定）

1. Zunaproにサインイン し、スイスモジュールを開く
2. カントンを選ぶ——ツーク、シュヴィーツ、ニトヴァルデン、ルツェルン、ジュネーブ、その他任意のスイスのカントン
3. GmbHまたはAGを選ぶ し、英／独バイリンガルの設立フローを開始する
4. 身分証と署名者書類をアップロード——Zunaproが公証人向け指示パケットを事前入力する
5. 稼働開始——標準設立の典型的なエンドツーエンド期間は2〜4週間、特急は7〜10営業日

2026年 スイス・カントン税 よくある質問