النظام الضريبي NHR في البرتغال 2026: المزايا وتأشيرة D7 وفرص رواد الأعمال

مشهد الإقامة الضريبية البرتغالية لعام 2026 بنظرة عامة

قلّة من الولايات القضائية الأوروبية أعادت بناء بنيتها التحفيزية الضريبية بشكل كامل كما فعلت البرتغال بين عامي 2023 و2026. تلخّص البطاقات أدناه البرامج الستة المشمولة في هذا الدليل.

1. نظام NHR (المقيم غير المعتاد) — نظرة عامة على النظام القديم

من أين جاء NHR

استُحدث نظام المقيم غير المعتاد بموجب المرسوم بقانون 249/2009، بعد أزمة 2008، لجذب رأس المال الأجنبي والمهنيين المهرة والمتقاعدين. الآلية: أي مكلف لم يكن مقيمًا ضريبيًا برتغاليًا في السنوات الخمس السابقة يمكنه التسجيل في NHR والحصول على عشر سنوات من المعاملة التفضيلية — معدل IRS ثابت 20% على دخل الأنشطة عالية القيمة المضافة، بالإضافة إلى إعفاء واسع للدخل ذي المصدر الأجنبي (أرباح الأسهم، الفوائد، الإيجارات، الإتاوات، مكاسب رأس المال) الخاضع للضريبة المحتملة في بلد المصدر بموجب معاهدة.

لماذا نجح NHR (ولماذا أُغلق)

بحلول عام 2022، سجّل أكثر من 89,000 فرد — أي ما يفوق التوقعات الأصلية بمقدار كبير. حقق النظام نجاحًا خاصًا لدى المتقاعدين الفرنسيين والعاملين البريطانيين عن بُعد (قبل وبعد خروج بريطانيا من الاتحاد الأوروبي) ورواد الأعمال الرقميين من شمال أوروبا. ارتفعت أسعار العقارات البرتغالية في لشبونة وبورتو والألغارف استجابة لذلك. بحلول عام 2023، حدّدت حكومة أنطونيو كوستا نظام NHR كأحد أسباب أزمة القدرة على تحمل تكاليف السكن، وفي ميزانية الدولة لعام 2024 (القانون 82/2023، الصادر في 29 ديسمبر 2023) أُغلق نظام NHR الأصلي أمام المتقدمين الجدد اعتبارًا من 1 يناير 2024 — مع نافذة انتقالية ضيقة لخطوات الانتقال السابقة للموعد النهائي. يحتفظ المستفيدون الحاليون بكامل فترة استفادتهم لعشر سنوات.

البنية الضريبية لنظام NHR (القديم)

• الدخل البرتغالي عالي القيمة المضافة — ضريبة IRS ثابتة 20% (+3.5% ضريبة تضامن فوق 80 ألف يورو)
• الدخل البرتغالي غير عالي القيمة المضافة — معدل قياسي 14.5%-48% + ضريبة تضامن 2.5-5%
• العمل / العمل الحر الأجنبي — معفى إذا كان "يجوز فرض الضريبة" عليه في بلد المصدر بموجب معاهدة
• أرباح الأسهم والفوائد والإتاوات والإيجارات والمكاسب الأجنبية — معفاة إذا كانت المعاهدة تجيز فرض الضريبة وليست مدرجة في القائمة السوداء البرتغالية (المرسوم 150/2004)
• المعاشات التقاعدية الأجنبية — معفاة قبل 2020، وبنسبة ثابتة 10% بعد القانون 2/2020
• فترة الاستفادة لعشر سنوات — غير قابلة للتجديد أو الإيقاف، تبدأ من أول سنة إقامة برتغالية

حالة NHR في 2026

لا تزال ثلاث مجموعات تتفاعل مع نظام NHR القديم: المستفيدون قبل 2024 (المسجلون بين 2009-2023، ويحتفظون بكامل مزاياهم لبقية فترتهم)؛ والمتقدمون الانتقاليون بين 2024-2026 الذين أثبتوا خطوات انتقال سابقة للموعد النهائي بموجب استثناء القانون 36/2024؛ وعمليات تدقيق IRS في المراحل المتأخرة، حيث تواصل AT مراجعة حالة NHR بأثر رجعي.

2. نظام NHR 2.0 — نظام IFICI بموجب القانون 36/2024

التسوية السياسية

ترك إغلاق NHR البرتغال دون حافز ضريبي شخصي رئيسي — وهي مشكلة لأن الحكومة أرادت مواصلة جذب الباحثين ومواهب الشركات الناشئة والمصدّرين ذوي القيمة العالية. كانت التسوية هي IFICI، الذي استُحدث كـالمادة 58-أ من قانون الحوافز الضريبية (EBF) بموجب القانون 36/2024 الصادر في 10 يوليو 2024 وتم تفعيله بموجب المرسوم 352/2024. يُفهم IFICI على أفضل وجه بأنه "نسخة NHR 2.0 — أضيق نطاقًا وأكثر اشتراطًا، لكنه مطابق من الناحية الضريبية البنيوية". تبقى الميزة الرئيسية دون تغيير (ضريبة IRS ثابتة 20% لعشر سنوات + إعفاء واسع للدخل الأجنبي) لكن باب الدخول أضيق بشكل كبير.

فئات أهلية IFICI

بموجب المرسوم 352/2024، لا يستحق المكلف IFICI إلا إذا انطبقت عليه إحدى هذه الفئات:

• الباحثون وأساتذة الجامعات في مؤسسات التعليم العالي أو مراكز البحث والتطوير العامة أو الكيانات الخاصة المعتمدة من FCT (مؤسسة العلوم والتكنولوجيا)
• الموظفون المؤهلون في الشركات الناشئة المعتمدة — الشركات المصنّفة من Startup Portugal، شريطة أن يكون الدور تقنيًا أو تنفيذيًا
• متخصصو تكنولوجيا المعلومات والهندسة في الشركات الموجهة للتصدير — بحيث تبلغ 50% على الأقل من الإيرادات من الصادرات، ضمن رموز NACE المؤهلة
• مشاريع الاستثمار الاستراتيجي المعتمدة من AICEP أو IAPMEI — حزم حوافز تعاقدية من وكالات تعزيز الاستثمار البرتغالية
• المهنيون ذوو الكفاءة العالية في الأنشطة الصناعية الاستراتيجية — تُحدَّد بموجب مرسوم وزاري مشترك
• المهاجرون البرتغاليون العائدون بموجب برنامج "Regressar" — برنامج موازٍ، غالبًا ما يُدمج معه

لا تنتقل قائمة "الأنشطة عالية القيمة المضافة" القديمة الخاصة بـ NHR (أطباء الأسنان، المهندسون المعماريون، مديرو الفنادق، الصحفيون، علماء الآثار، إلخ) تلقائيًا. يجب على المتقدم من أصحاب المهن الحرة الذي كان سيستحق NHR عام 2022 أن يثبت الآن إحدى الفئات أعلاه.

آلية التسجيل

يتم تسجيل IFICI على خطوتين، تُدار بشكل مشترك بين AT (هيئة الضرائب والجمارك) والوكالات القطاعية: (1) الاعتماد القطاعي — شهادة نشاط مؤهل من FCT أو Startup Portugal أو AICEP أو IAPMEI حسب الفئة. (2) التسجيل لدى AT — تقديم طلب IFICI عبر بوابة المالية بحلول 31 مارس من السنة التالية لبدء الإقامة الضريبية البرتغالية، مع إرفاق الشهادة القطاعية والرقم الضريبي (NIF) وتصريح إقامة AIMA (لغير مواطني الاتحاد الأوروبي) وإثبات الإقامة المعتادة. ينطبق نفس شرط عدم الإقامة لخمس سنوات الذي كان معمولًا به في نظام NHR القديم: يجب ألا يكون المتقدمون مقيمين ضريبيين برتغاليين في أي من السنوات الضريبية الخمس السابقة.

3. IFICI — الحافز الضريبي للبحث العلمي والابتكار

لماذا "البحث والابتكار"

يشير الحرف "I" إلى Investigação (البحث) وInovação (الابتكار). أرادت البرتغال الاحتفاظ بالحافز الضريبي الشخصي مع قصره على الأنشطة التي تضيف بوضوح إلى القاعدة الإنتاجية للبلاد — التكنولوجيا الحيوية في لشبونة، والشركات الناشئة للذكاء الاصطناعي في بورتو، وأبحاث وتطوير أشباه الموصلات في أفيرو، وهندسة السيارات في بالميلا — بدلًا من الاستهلاك السلبي للمغتربين. والنتيجة نظام مطابق من الناحية البنيوية لنظام NHR القديم بالنسبة للملف الشخصي المناسب، مع سردية قيمة مضافة يصعب مهاجمتها سياسيًا.

مسار البحث والتعليم العالي

الفئة الأبسط ضمن IFICI: أساتذة الجامعات في الجامعات العامة أو الخاصة المرخصة في البرتغال (لشبونة، بورتو، نوفا، كاتوليكا، كويمبرا، أفيرو، مينيو)؛ والباحثون في وحدات البحث والتطوير المعتمدة من FCT (نحو 300 وحدة على مستوى البلاد، من مؤسسة شامباليمو إلى INESC TEC)؛ والباحثون ما بعد الدكتوراه بموجب منح FCT؛ والباحثون في البنى التحتية الدولية المستضافة في البرتغال. تقدّم المؤسسة صاحبة العمل الشهادة؛ وتوافق AT خلال 4-6 أسابيع.

مسار الابتكار والشركات الناشئة

الفئة الثانية ضمن IFICI — الأكثر صلة برواد الأعمال. يستحق المؤسسون والموظفون المؤهلون في الشركات المصنّفة من Startup Portugal؛ ويتمتع هذا التصنيف بمعايير موضوعية (أقل من 10 سنوات، نموذج أعمال مبتكر، منتج تكنولوجي، مؤشرات نمو) ويُمنح عند الطلب. يعني "الأدوار المؤهلة" المناصب التنفيذية العليا، وقيادة الهندسة/البيانات/المنتج، والمساهمين الأفراد كبار السن ذوي المؤهلات ذات الصلة. تستحق "الشركات المتفرعة الأكاديمية" المعتمدة من IAPMEI افتراضيًا.

الأنشطة الصناعية الاستراتيجية

يغطي مسار ثالث المهنيين في القطاعات الصناعية الاستراتيجية — التي تُحدَّث بموجب مرسوم وزاري مشترك لكنها تشمل باستمرار: الطيران والدفاع (Embraer Évora، OGMA Alverca، Critical Software)؛ والسيارات / التنقل الكهربائي (فولكس فاجن/ستيلانتيس في بالميلا، PSA في مانغوالدي، مشاريع البطاريات في سينيش)؛ وأشباه الموصلات (IPN Coimbra، Bosch Braga)؛ والأدوية / التكنولوجيا الحيوية (Bial، Hovione، Tecnimede)؛ والطاقة المتجددة / الهيدروجين (ممر الهيدروجين الأخضر في سينيش).

4. D7 — تأشيرة الدخل السلبي

تأشيرة الهبوط السلس الأصلية

تُعرف تأشيرة D7 رسميًا بـ"تأشيرة منح تصريح إقامة للمتقاعدين والعاملين الدينيين والأشخاص الذين يعيشون على دخلهم الخاص"، وهي موجودة في قانون الهجرة البرتغالي منذ عام 2007. لا تزال المسار الأكثر استخدامًا للإقامة بالنسبة لمجتمع المغتربين بعد إغلاق NHR.

حدود الدخل لعام 2026

يرتبط حد D7 بالحد الأدنى للأجور في البرتغال (SMN، 870 يورو/شهريًا عام 2026): المتقدم الرئيسي ≥ 100% من SMN (10,440 يورو/سنويًا)؛ الزوج/الزوجة +50%؛ كل طفل معال +25%. يجب أن يكون الدخل سلبيًا — معاشات تقاعدية، أرباح أسهم أجنبية، إيجارات أجنبية، إتاوات، فوائد، أو توزيعات من صناديق ائتمانية/مكاتب عائلية. لا تستحق المدخرات البحتة دون تدفق متكرر — تطلب AIMA كشوف حسابات بنكية لمدة 12 شهرًا تُظهر مدفوعات واردة متكررة.

مسار التقديم

ثلاث مراحل: (1) طلب التأشيرة في القنصلية البرتغالية — 4-12 أسبوعًا. (2) الدخول بتأشيرة D7 (صالحة لمدة 4 أشهر) — خلال تلك الفترة، موعد شخصي لدى AIMA (وكالة الاندماج والهجرة واللجوء)، الجهة الخلف لـ SEF منذ 2023. (3) تصريح إقامة AIMA لمدة عامين، قابل للتجديد لثلاث سنوات إضافية. الإقامة الدائمة وأهلية الجنسية في السنة الخامسة بموجب قانون الجنسية المعدَّل عام 2026 (بعد أن كانت 6 سنوات).

D7 + IFICI — هل يمكن الجمع بينهما؟

نعم، لكن جزئيًا فقط. تغطي D7 الهجرة؛ ويغطي IFICI الضرائب. وهما نظامان مستقلان — يمكن لحامل D7 أن يكون أيضًا مستفيدًا من IFICI إذا استوفى معايير نشاط IFICI. عمليًا، لا يستحق معظم حاملي D7 ذوي الدخل السلبي البحت IFICI لكنهم لا يزالون يستفيدون من القواعد القياسية للدخل الأجنبي ووضعيات المعاهدات.

5. D8 — تأشيرة الرحّالة الرقمي / العامل عن بُعد

إجابة البرتغال على ازدهار العمل عن بُعد

استُحدثت تأشيرة D8، المعروفة رسميًا بـ"تأشيرة ممارسة نشاط مهني يُقدَّم عن بُعد خارج الأراضي الوطنية"، بموجب المرسوم بقانون 41/2023 الصادر في 2 يونيو 2023 وأصبحت سارية المفعول في 30 أكتوبر 2022 (بشكل مؤقت بموجب المرسوم 350/2022، ثم بشكل دائم عام 2023). تُعد استجابة البرتغال المباشرة لازدهار العمل عن بُعد بعد الجائحة: تحتل لشبونة وبورتو ومادييرا والألغارف جميعها مراتب ضمن أفضل 10 وجهات أوروبية للرحّالة الرقميين وفقًا لاستطلاعات الصناعة لعام 2026.

حد 3,480 يورو شهريًا

حد D8 هو أربعة أضعاف الحد الأدنى للأجور في البرتغال. مع بلوغ SMN لعام 2026 مبلغ 870 يورو، يقارب ذلك 3,480 يورو شهريًا أو 41,760 يورو سنويًا قبل الضريبة. يجب أن يأتي الدخل من رب عمل أجنبي بموجب عقد عمل عن بُعد، أو من عمل حر لعملاء أجانب، أو مزيج من الاثنين — بشكل ثابت على مدى الأشهر الثلاثة السابقة.

D8 مقابل D7 — الاختيار بينهما

مصدر الدخل: D7 = سلبي (معاشات تقاعدية، أرباح أسهم، إيجارات)؛ D8 = نشط (عمل عن بُعد، عمل حر). الحد: D7 ≈ 870 يورو/شهريًا؛ D8 ≈ 3,480 يورو/شهريًا. المعاملة الضريبية: كلاهما خاص بالهجرة فقط؛ تعتمد الحالة الضريبية على IFICI أو IRS القياسي. ملاءمة الملف الشخصي: D7 للمتقاعدين وأصحاب رأس المال الريعي؛ D8 للعاملين عن بُعد ومهندسي البرمجيات والمصممين والاستشاريين.

D8 + IFICI — أكثر التركيبات رواجًا عام 2026

بالنسبة لمهندسي البرمجيات ومديري المنتجات والمصممين وغيرهم من العاملين في المعرفة، يُعد الجمع بين D8 و IFICI هو النهج الفعلي المتبع عام 2026: (1) التقدم لتأشيرة D8 في القنصلية البرتغالية مع إثبات دخل عمل عن بُعد يبلغ 3,480+ يورو شهريًا. (2) دخول البرتغال، والتسجيل لدى AIMA، والحصول على NIF + بطاقة إقامة. (3) خلال 3 أشهر، إعادة هيكلة علاقة العمل — إما عبر إصدار رب العمل الأجنبي عقدًا برتغاليًا من خلال كيان محلي، أو بإنشاء شركة Lda برتغالية تصدر فواتير لرب العمل/العملاء الأجانب. (4) التقدم لحالة IFICI لدى AT، مع إثبات فئة النشاط المؤهل (عادةً تكنولوجيا المعلومات/الهندسة في شركة موجهة للتصدير، أو موظف مؤهل في كيان مصنّف من Startup Portugal). (5) الاستفادة من 10 سنوات من ضريبة IRS الثابتة 20% + إعفاء الدخل ذي المصدر الأجنبي.

6. التأشيرة الذهبية — واقع ما بعد العقارات

إصلاح قانون 'ماييس هابيتاساو' لعام 2023

استُحدثت التأشيرة الذهبية البرتغالية — المعروفة رسميًا بـARI (تصريح الإقامة لنشاط الاستثمار) — بموجب القانون 29/2012. وبين عامي 2012-2022، عالجت أكثر من 13,000 طلب رئيسي باستثمارات تجاوزت 7 مليارات يورو — أغلبها الساحق في العقارات. عكست المشكلة السياسية نظيرتها الخاصة بـ NHR. وقد أزال قانون 'ماييس هابيتاساو' (القانون 56/2023، الساري منذ 7 أكتوبر 2023) الاستثمار العقاري والتحويلات الرأسمالية البحتة من قائمة الاستثمارات المؤهلة.

الاستثمارات المؤهلة لعام 2026

قائمة الاستثمارات المؤهلة للتأشيرة الذهبية لعام 2026 أضيق بشكل كبير من قائمة ما قبل 2023:

• صناديق الاستثمار (500 ألف يورو) — صناديق برتغالية مسجلة لدى CMVM في التجارة والصناعة والعلوم والثقافة؛ وليست مدعومة بالعقارات
• خلق الوظائف (10+ وظائف) — أدوار بدوام كامل، مسجلة في الضمان الاجتماعي، في شركة برتغالية
• التبرعات للبحث العلمي (500 ألف يورو) — لمؤسسات بحثية عامة أو خاصة معترف بها
• دعم التراث الثقافي (250 ألف يورو) — تبرعات للإبداع الفني أو ترميم أو صيانة التراث الوطني
• رسملة الشركات الصغيرة والمتوسطة (500 ألف يورو) — رأس مال أسهم في شركة برتغالية صغيرة أو متوسطة قائمة، مع التزام بالحفاظ على 5 وظائف دائمة لمدة 3 سنوات

لماذا لا تزال التأشيرة الذهبية مهمة

على الرغم من تضييق قائمة الاستثمارات المؤهلة، تحتفظ التأشيرة الذهبية بميزتين بنيويتين لا يضاهيهما أي مسار إقامة برتغالي آخر: حد أدنى من الحضور الفعلي — فقط 7 أيام في السنة الأولى و14 يومًا لكل فترة سنتين بعد ذلك (تتطلب D7 / D8 أكثر من 183 يومًا/سنة للإقامة الضريبية)؛ وشمول الأسرة — الزوج/الزوجة، والأطفال المعالون حتى سن 26 (إن كانوا طلابًا)، والوالدان المعالان فوق سن 65. لذلك تُعد التأشيرة الذهبية المسار الأنظف لرواد الأعمال شديدي التنقل الراغبين في خيار الإقامة في الاتحاد الأوروبي دون الالتزام بالإقامة الضريبية البرتغالية. يبقى العديد من الحاملين عمدًا مقيمين ضريبيًا في مكان آخر (الإمارات، أندورا، موناكو، أعضاء الاتحاد الأوروبي ذوو الضرائب المنخفضة) ويزورون البرتغال فقط للحفاظ على التصريح.

7. معدل IRS الثابت 20% — المهن المؤهلة بالتفصيل

معدل 20% في سياقه

لفهم مدى قيمة معدل IRS الثابت 20% الخاص بـ IFICI/NHR، ضعه بجانب مقياس IRS البرتغالي القياسي (شرائح مختصرة لعام 2026):

الدخل السنوي الخاضع للضريبة	معدل IRS القياسي	معدل IFICI
حتى 8,059 يورو	14.5%	20% ثابت
8,059 – 17,233 يورو	21% – 26.5%	20% ثابت
17,233 – 28,400 يورو	28.5% – 35%	20% ثابت
28,400 – 44,987 يورو	37% – 43.5%	20% ثابت
44,987 – 83,696 يورو	45%	20% ثابت
أكثر من 83,696 يورو	48% + تضامن 2.5-5%	20% (+3.5% فوق 80 ألف يورو)

قراءة الجدول

بالنسبة لأصحاب الدخل المنخفض (8-12 ألف يورو)، يكون معدل IFICI البالغ 20% في الواقع أسوأ من المعدل القياسي 14.5%-21% — فـ IFICI هو بنيويًا وسيلة تحسين لأصحاب الدخل المرتفع. نقطة التعادل تبلغ نحو 17 ألف يورو/سنويًا؛ وفوق ذلك، تتسع الفجوة بشكل كبير. عند دخل عمل مؤهل يبلغ 100 ألف يورو/سنويًا، يدفع المكلف بموجب IFICI نحو 20 ألف يورو مقابل 38.5 ألف يورو بالشرائح القياسية — توفير 18.5 ألف يورو سنويًا، أو 185 ألف يورو خلال فترة السنوات العشر الكاملة.

الأنشطة المؤهلة لـ IFICI (المرسوم 352/2024)

الأنشطة المؤهلة لـ IFICI (يجب أن يتطابق الدور والجهة صاحبة العمل معًا):

• الباحثون في مراكز البحث والتطوير المعتمدة من FCT (رمز NACE 72.1، 72.2)
• هيئة التدريس في التعليم العالي (رمز NACE 85.4)
• مهندسو البرمجيات / البيانات / تعلم الآلة / DevOps في التكنولوجيا الموجهة للتصدير (رمز NACE 62.0، 63.1)
• مديرو المنتجات، ومصممو تجربة المستخدم/المنتج في الشركات المصنّفة من Startup Portugal
• المهندسون الصناعيون/الكهربائيون/الميكانيكيون في القطاعات الصناعية الاستراتيجية
• باحثو التكنولوجيا الحيوية في شركات الأدوية/التكنولوجيا الحيوية (رمز NACE 21.0، 72.11)
• الإدارة العليا (الرئيس التنفيذي، رئيس التقنية، رئيس المنتج، رئيس العمليات) لدى أرباب عمل مؤهلين لـ IFICI
• العاملون في مشاريع الاستثمار الاستراتيجي بموجب حوافز AICEP / IAPMEI

8. إعفاء الدخل الأجنبي — كيف يعمل بالفعل

الآلية القائمة على المعاهدات

أكثر ميزات NHR قيمة — والمحافَظ عليها بموجب IFICI — هي الإعفاء الواسع للدخل ذي المصدر الأجنبي. الآلية هي تفاعل منظم بين القانون البرتغالي المحلي وشبكة معاهدات الازدواج الضريبي البرتغالية. بالنسبة لكل فئة دخل أجنبي، يسأل القانون البرتغالي: "هل يمكن لبلد المصدر فرض ضريبة على هذا الدخل بموجب معاهدتنا؟" إذا كانت الإجابة نعم — حتى لو اختار بلد المصدر عمليًا عدم فرض الضريبة — تُعفي البرتغال الدخل. هذه هي قاعدة "يجوز فرض الضريبة": تتنازل البرتغال فعليًا عن حقها الضريبي لبلد المصدر.

فئات الدخل الأجنبي واحدة تلو الأخرى

• العمل / العمل الحر الأجنبي — معفى إذا انطبق شرط "يجوز فرض الضريبة" بموجب المعاهدة (يستحق ذلك تقريبًا جميع دخل دول منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية)
• أرباح الأسهم والفوائد الأجنبية — معفاة إذا جاز لبلد المصدر فرض الضريبة وليست مدرجة في القائمة السوداء البرتغالية (المرسوم 150/2004)
• الدخل الإيجاري / الإتاوات الأجنبية — معفاة إذا كان مصدر العقار/الإتاوة في بلد معاهدة
• مكاسب رأس المال الأجنبية (الأوراق المالية) — إعفاء أضيق (تمنح معظم معاهدات منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية حق فرض الضريبة لبلد الإقامة)
• مكاسب رأس المال الأجنبية (العقارات) — معفاة للعقارات في بلد معاهدة
• المعاشات التقاعدية الأجنبية — تُفرض عليها ضريبة 10% (قاعدة NHR بعد 2020 محافَظ عليها في IFICI)

فخ القائمة السوداء

أكبر خطر هو القائمة السوداء البرتغالية (المرسوم 150/2004 المعدَّل). لا يُعفى الدخل من الولايات القضائية المدرجة في القائمة السوداء — جزر العذراء البريطانية، كايمان، برمودا، أنغيلا، موناكو والعديد من الملاذات الضريبية الكلاسيكية — بموجب IFICI/NHR؛ وتواجه أرباح الأسهم/مكاسب رأس المال معدل حجب عقابيًا بنسبة 35%. بالنسبة لرواد أعمال التجارة الإلكترونية الذين لديهم هياكل خارجية، يُعد التنظيف السابق للانتقال أمرًا بالغ الأهمية: انقل الحيازات المدرجة في القائمة السوداء إلى ولاية قضائية لديها معاهدة (قبرص، إستونيا، لوكسمبورغ، أيرلندا، هولندا أو مادييرا IBC) قبل أن تصبح مقيمًا ضريبيًا برتغاليًا.

9. فترة الاستفادة لعشر سنوات — الآثار الاستراتيجية

كيف تبدأ العدّة وتتوقف

تُحسب السنوات العشر المتتالية من السنة التقويمية التي تصبح فيها مقيمًا ضريبيًا برتغاليًا — عندما تتجاوز 183 يومًا أو تُنشئ إقامة معتادة بموجب المادة 16 من قانون IRS. لا يمكن إيقاف العدّة أو تمديدها أو تقسيمها: إذا أصبحت مقيمًا عام 2026، تمتد نافذة IFICI الخاصة بك من 1 يناير 2026 حتى 31 ديسمبر 2035 بغض النظر عما إذا بقيت فعليًا في البرتغال كل سنة. إذا غادرت في السنة السادسة (مثلًا الانتقال إلى دبي)، تُفقد السنوات الأربع المتبقية. لذلك يُعد توقيت تسجيل IFICI قرارًا استراتيجيًا بحد ذاته.

تركيز الأحداث الفردية

ينبغي تركيز الأحداث الفردية عالية القيمة ضمن نافذة السنوات العشر: استحقاق/ممارسة خيارات الأسهم (جدولة استحقاق RSU داخل نافذة IFICI)؛ وبيع الأعمال (توقيت بيع الشركة الأجنبية بحيث تتحقق مكاسب رأس المال أثناء نشاط IFICI)؛ وتوزيعات الأرباح الكبيرة من الحيازات الأجنبية؛ ومدفوعات ترخيص الملكية الفكرية المُهيكلة لتتدفق خلال سنوات IFICI؛ والتصرف في العملات المشفرة (تفرض قواعد البرتغال منذ 2023+ ضريبة 28% على العملات المشفرة المحتفظ بها لأقل من 365 يومًا؛ لا يزال إعفاء المعاهدة للدخل ذي المصدر الأجنبي يساعد بالنسبة لوسطاء محميين بمعاهدة).

التخطيط سنة بسنة

خارطة طريق نموذجية لعشر سنوات في IFICI: السنة 0 — إعادة هيكلة الحيازات الخارجية إلى ولايات قضائية لديها معاهدة، وتوقيع عقد الإيجار، والحصول على NIF، وفتح حساب بنكي برتغالي. السنة 1 — تجاوز عتبة 183 يومًا، وتسجيل IFICI بحلول 31 مارس من السنة الثانية، وفتح شركة Lda، وتهيئة مادييرا IBC إن كان ذا صلة. السنوات 2-4 — التشغيل عبر Lda + حيازة ملكية فكرية خارجية، وإعادة الاستثمار. السنوات 5-7 — إطلاق أحداث السيولة الكبرى (بيع الأعمال، توزيعات الأرباح، استحقاق RSU). السنوات 8-10 — جني المزايا المتبقية، والتخطيط لما بعد IFICI.

10. التجارة الإلكترونية + IFICI + مادييرا IBC — الاستراتيجية الكاملة

الإعداد ثلاثي الطبقات

بالنسبة للتجار عبر الإنترنت، يجمع الهيكل الأمثل لعام 2026 بين ثلاث طبقات — متوافقة تمامًا مع قواعد المساعدات الحكومية للاتحاد الأوروبي:

• الطبقة 1 — الإقامة الشخصية: ينتقل المؤسس بموجب D8 ويسجّل IFICI. تُفرض ضريبة على راتب شركة Lda البرتغالية بمعدل IRS ثابت 20%.
• الطبقة 2 — شركة Lda في البر الرئيسي: شركة تشغيلية في لشبونة/بورتو. ضريبة IRC 21% (17% على أول 50 ألف يورو للشركات الصغيرة والمتوسطة). تتولى مبيعات B2C داخل الاتحاد الأوروبي، والفوترة المعتمدة من AT، ونظام OSS للاتحاد الأوروبي.
• الطبقة 3 — كيان مادييرا IBC: ضريبة IRC 5% على العمليات الدولية. يتولى الصادرات خارج الاتحاد الأوروبي، وترخيص الملكية الفكرية بين الشركات التابعة، وفائض الولايات القضائية المتعددة.

مادييرا IBC — النظام المعتمد من الاتحاد الأوروبي بنسبة 5%

مادييرا IBC (مركز الأعمال الدولية لمادييرا)، العامل منذ 1987 وتديره SDM (شركة تنمية مادييرا)، هو نظام مساعدة إقليمية معتمد من الاتحاد الأوروبي يُجدَّد بشكل متكرر من المفوضية الأوروبية كمساعدة حكومية متوافقة. يمتد الترخيص الحالي حتى 31 ديسمبر 2027، مع طلب تجديد برتغالي معلّق حتى 2033. أبرز الميزات بالنسبة للتجارة الإلكترونية: ضريبة شركات 5% على أرباح العمليات الدولية؛ ضريبة IRC قياسية 21%/17% على الدخل ذي المصدر البرتغالي (بحيث لا يوجد تشوّه في النشاط المحلي)؛ خلق وظائف إلزامي (1-5 وظائف كحد أدنى، تتصاعد إلى 25+ لأكبر القواعد الخاضعة للضريبة)؛ شرط الجوهر الفعلي — مكتب حقيقي في مادييرا (فونشال عادةً)، مدير محلي، محاضر اجتماعات مجلس الإدارة محفوظة في مادييرا؛ جواز مرور الاتحاد الأوروبي — مقيم بالكامل في الاتحاد الأوروبي، يستفيد من توجيهات الاتحاد الأوروبي (الشركة الأم والفرعية، الفوائد والإتاوات)، وشبكة معاهدات كاملة، وأنظمة OSS/IOSS.

هيكل التجارة الإلكترونية العملي

منظومة نموذجية للتجارة الإلكترونية البرتغالية لعام 2026: الكتالوج الرئيسي والمخزون في Zunapro (متعدد الأسواق، متعدد العملات، متعدد المستودعات)؛ مبيعات B2C داخل الاتحاد الأوروبي تُفوتَر من شركة Lda في البر الرئيسي — ضريبة قيمة مضافة 23% في البر الرئيسي، 16% في مادييرا، 19% في الأزور؛ نظام OSS للاتحاد الأوروبي للمبيعات العابرة للحدود B2C؛ المبيعات خارج الاتحاد الأوروبي (المملكة المتحدة، الولايات المتحدة، سويسرا، النرويج، دول الخليج، تركيا) تُفوتَر من كيان مادييرا IBC بضريبة IRC 5%؛ تكاملات الأسواق الإلكترونية — أمازون بإسبانيا/ألمانيا/فرنسا/إيطاليا، إيباي في الاتحاد الأوروبي، Worten، Fnac، El Corte Inglés، Vinted البرتغال، OLX البرتغال؛ المدفوعات — Stripe البرتغال، SIBS Multibanco، MB WAY، فيزا/ماستركارد، PayPal — جميعها إلى حساب IBAN-PT الخاص بشركة Lda؛ الفوترة عبر برنامج فوترة معتمد من AT (رمز ATCUD + رمز QR بموجب المرسوم 195/2020)، وتقديم شهري لملف SAF-T؛ إقرار IRS الشخصي عبر النموذج 3 بحلول 30 يونيو من كل عام، وتجديد IFICI سنويًا عبر بوابة المالية.

مثال عددي عملي

مؤسس مقيم في البرتغال: 400 ألف يورو أرباح من الاتحاد الأوروبي في شركة Lda بالبر الرئيسي، 600 ألف يورو أرباح خارج الاتحاد الأوروبي في مادييرا IBC، 80 ألف يورو راتب IFICI، 150 ألف يورو أرباح أسهم برتغالية. الضريبة: IRC البر الرئيسي 84 ألف يورو (21%)، مادييرا IBC 30 ألف يورو (5%)، الراتب 16 ألف يورو (20% IFICI)، الأرباح البرتغالية 42 ألف يورو (28%). الإجمالي ≈ 172 ألف يورو من أصل مليون يورو = 17.2% فعليًا. دون IFICI + مادييرا IBC، يصل نفس الهيكل بموجب القواعد القياسية إلى 32-35%، أي توفير سنوي يبلغ نحو 150,000 يورو.

الإطار القانوني البرتغالي 2026 — ما الذي يتغيّر

IRS وIRC وAT

ضريبة الدخل الشخصي في البرتغال هي IRS (ضريبة دخل الأشخاص الطبيعيين)، المقننة في المرسوم بقانون 442-أ/88. وضريبة دخل الشركات هي IRC (ضريبة دخل الأشخاص الاعتباريين) بموجب المرسوم بقانون 442-ب/88. تدير كلتا الضريبتين AT (هيئة الضرائب والجمارك) عبر بوابة المالية. يُستحق النموذج 3 لـ IRS بحلول 30 يونيو من كل عام؛ والنموذج 22 لـ IRC بحلول 31 مايو.

القانون 36/2024 — قانون IFICI التأسيسي

القانون 36/2024 الصادر في 10 يوليو 2024 هو القانون التأسيسي لـ IFICI. أدخل المادة 58-أ في قانون الحوافز الضريبية (EBF) ويُفعَّل بموجب المرسوم 352/2024 (رموز NACE للأنشطة المؤهلة والاعتماد القطاعي)، والتعميم AT 2024/15 (الإرشادات التفسيرية)، والمرسوم الوزاري المشترك 12/2024 (القطاعات الصناعية الاستراتيجية ومعايير اعتماد AICEP/IAPMEI).

الفوترة المعتمدة من AT وملف SAF-T

يجب إصدار كل فاتورة تجارية برتغالية عبر برنامج فوترة معتمد من AT (المرسوم 363/2010 المعدَّل) وأن تحمل رمز ATCUD (المرسوم 195/2020)، ورمز QR يُشفّر بيانات الفاتورة الوصفية، وسلسلة مرجعية مسجّلة مسبقًا لدى AT. يجب تقديم ملف التدقيق القياسي SAF-T (PT) شهريًا — بحلول اليوم الخامس من الشهر الثاني التالي للعمليات.

نظام OSS وIOSS للاتحاد الأوروبي وضريبة القيمة المضافة العابرة للحدود

OSS — إقرار واحد لجميع مبيعات B2C العابرة للحدود داخل الاتحاد الأوروبي فوق عتبة 10,000 يورو على مستوى الاتحاد، يُقدَّم ربع سنويًا عبر بوابة OSS البرتغالية. IOSS — يغطي الواردات منخفضة القيمة أقل من 150 يورو إلى الاتحاد الأوروبي. معدلات ضريبة القيمة المضافة: البر الرئيسي 23%/13%/6%؛ مادييرا 22%/12%/5%؛ الأزور 16%/9%/4%.

حماية المستهلك — RGPD، ASAE

تُطبَّق RGPD/GDPR في البرتغال من قِبل CNPD (اللجنة الوطنية لحماية البيانات). يُطبَّق حق الانسحاب لمدة 14 يومًا بموجب المرسوم بقانون 24/2014 (الذي ينقل توجيه الاتحاد الأوروبي 2011/83/EU). ويفرض المرسوم بقانون 84/2021 ضمانًا قانونيًا لمدة عامين على السلع B2C. وتقوم ASAE (هيئة سلامة الأغذية والأمن الاقتصادي) عادةً بتفتيش مواقع التجارة الإلكترونية للتحقق من الامتثال للفوترة وحقوق المستهلك.

IFICI مقابل NHR مقابل IRS القياسي — مقارنة كاملة 2026

تلخّص المقارنة جنبًا إلى جنب بين الأنظمة الثلاثة قواعد عام 2026:

البُعد	NHR القديم	IFICI (نسخة NHR 2.0)	IRS القياسي
الحالة عام 2026	مغلق أمام المتقدمين الجدد	مفتوح (القانون 36/2024)	متاح دائمًا
معدل IRS المؤهل	20% ثابت (دخل عالي القيمة المضافة)	20% ثابت (نشاط IFICI)	14.5% – 48% تصاعدي
الأنشطة المؤهلة	قائمة واسعة عالية القيمة المضافة (مهندسون معماريون، أطباء أسنان، تكنولوجيا المعلومات، إلخ)	ضيقة: البحث، الابتكار، التصدير الاستراتيجي	جميع الأنشطة
الدخل الأجنبي	إعفاء واسع (معاهدة + عدم إدراج في القائمة السوداء)	نفس الإعفاء الواسع	خاضع للضريبة بموجب القواعد القياسية مع ائتمان ضريبي
المعاشات التقاعدية الأجنبية	10% ثابت (بعد 2020)	10% ثابت	خاضعة للضريبة بمعدلات تصاعدية
فترة الاستفادة	10 سنوات متتالية	10 سنوات متتالية	غير متاح — حالة مدى الحياة
شرط عدم الإقامة لخمس سنوات	نعم	نعم	غير متاح
نافذة التسجيل	بحلول 31 مارس من السنة التالية لأول إقامة	بحلول 31 مارس من السنة التالية لأول إقامة	تلقائي عند الإقامة

كيف تبدأ — خارطة طريق خطوة بخطوة لعام 2026

1. اختر تأشيرتك (شجرة القرار)

• دخل سلبي ≥ 870 يورو/شهريًا ← تأشيرة D7
• دخل عمل عن بُعد نشط ≥ 3,480 يورو/شهريًا ← تأشيرة D8
• خيار استثماري دون إقامة ضريبية ← التأشيرة الذهبية
• مواطن الاتحاد الأوروبي ← لا حاجة لتأشيرة؛ التسجيل لدى Junta de Freguesia المحلية

2. التنظيف الضريبي السابق للانتقال

انقل أي حيازات في ولايات قضائية مدرجة بالقائمة السوداء إلى ولايات قضائية لديها معاهدة؛ وحقق مكاسب رأس المال السابقة للانتقال في بلد المنشأ منخفض الضريبة؛ وأعد هيكلة الشركات الخارجية لتحقيق الجوهر الفعلي (قبرص، إستونيا، مادييرا IBC)؛ ووثّق مسار عدم الإقامة لخمس سنوات (الإقرارات الضريبية، خطابات رب العمل، فواتير المرافق).

3. افتح كيانًا برتغاليًا (Lda)

الشركة البرتغالية ذات المسؤولية المحدودة (Lda) هي الأداة القياسية للشركات الصغيرة والمتوسطة. الحد الأدنى لرأس المال: يورو واحد نظريًا، 1,000-5,000 يورو عمليًا. التأسيس: ساعة واحدة عبر "Empresa Online"، أو في نفس اليوم عبر "Empresa na Hora" في أي مكتب مواطن. IRC: 21% قياسي / 17% على أول 50 ألف يورو للشركات الصغيرة والمتوسطة (القانون 24-د/2022). المطلوب: NIF لجميع الشركاء والشركة، مكتب مسجّل، محاسب برتغالي معتمد (TOC).

4. تسجيل IFICI لدى AT

أكّد الإقامة الضريبية البرتغالية للسنة ذات الصلة؛ واحصل على شهادة النشاط المؤهل القطاعية (FCT، Startup Portugal، AICEP، IAPMEI)؛ وقدّم تسجيل IFICI عبر بوابة المالية بحلول 31 مارس من السنة التالية لأول إقامة؛ واحتفظ بالوثائق طوال فترة السنوات العشر الكاملة.

5. اربط منظومة تجارتك الإلكترونية عبر Zunapro

سجّل الدخول إلى Zunapro وافتح وحدة البرتغال؛ واربط أسواقك الإلكترونية (أمازون بإسبانيا/ألمانيا/فرنسا/إيطاليا، إيباي، Worten، Fnac، El Corte Inglés، Vinted البرتغال، OLX البرتغال)؛ وهيّئ الفوترة المعتمدة من AT (ATCUD، رموز QR، تصدير SAF-T الشهري)؛ وفعّل نظام OSS للاتحاد الأوروبي + (عند الاقتضاء) توجيه مادييرا IBC؛ وابدأ التشغيل خلال نحو 15 دقيقة لكتالوج يضم 1,000 منتج.

الأسئلة الشائعة حول الإقامة الضريبية البرتغالية 2026